Dynamika powiązań i mechanizmy transmisji zmienności między polskim rynkiem akcji a wybranymi rynkami akcji na świecie

Szczepan Urjasz

Uzyskaj dostęp

ISBN/ISSN:

978-83-235-6138-5

DOI:

https://doi.org/10.7172/978-83-235-6138-5.swwz.15

Wydawnictwo:

Uniwersytet Warszawski

Rok wydania:

2023

Liczba stron:

305

XML:ISBN/ISSN:

ONIX MARC21

Bibliografia:

Urjasz, Szczepan. Dynamika powiązań i mechanizmy transmisji zmienności między polskim rynkiem akcji a wybranymi rynkami akcji na świecie. Red. . Warszawa: Uniwersytet Warszawski, 2023, 305 s. ISBN 978-83-235-6138-5, doi: https://doi.org/10.7172/978-83-235-6138-5.swwz.15

Bibliografia refWorks:

RT Book, Whole

SR Electronic(1)

A1 Urjasz, S.

T1 Dynamika powiązań i mechanizmy transmisji zmienności między polskim rynkiem akcji a wybranymi rynkami akcji na świecie

PB Uniwersytet Warszawski

PP Warszawa

YR 2023

SN 978-83-235-6138-5

DOI https://doi.org/10.7172/978-83-235-6138-5.swwz.15

Bibliografia BibTex:

@Book{ 315409, author = "Urjasz, Szczepan", editor = "", title = "Dynamika powiązań i mechanizmy transmisji zmienności między polskim rynkiem akcji a wybranymi rynkami akcji na świecie", publisher = "Uniwersytet Warszawski", year = "2023", address = "Warszawa", isbn = "978-83-235-6138-5", doi = "https://doi.org/10.7172/978-83-235-6138-5.swwz.15" }

Bibliografia endNote:

TY - BOOK

AU - Urjasz, Szczepan

ED -

TI - Dynamika powiązań i mechanizmy transmisji zmienności między polskim rynkiem akcji a wybranymi rynkami akcji na świecie

PB - Uniwersytet Warszawski

CY - Warszawa

PY - 2023

SN - 978-83-235-6138-5

ER -

DOI - https://doi.org/10.7172/978-83-235-6138-5.swwz.15

Netografia (standard APA):

Urjasz, Szczepan. Dynamika powiązań i mechanizmy transmisji zmienności między polskim rynkiem akcji a wybranymi rynkami akcji na świecie [baza danych online] Warszawa: Uniwersytet Warszawski, 2023 [dostęp: 16 08 2024]. Dostęp w Ibuk Libra: https://libra.ibuk.pl/reader/dynamika-powiazan-i-mechanizmy-transmisji-zmiennosci-miedzy-polskim-szczepan-urjasz-315409. doi: https://doi.org/10.7172/978-83-235-6138-5.swwz.15

financial risk, globalization processes, stock market, rynek akcji, rynek kapitałowy, metody pomiaru, ryzyko finansowe, capital market, procesy globalizacyjne, indeksy transmisji, measurement methods, transmission indexes

Monografia jest podsumowaniem kilkuletnich badań autora dotyczących dynamiki powiązań i mechanizmów transmisji zmienności między polskim rynkiem akcji a wybranymi rynkami akcji na świecie. Stanowi cenną pozycję naukową i pomoc dydaktyczną dla wykł...

Więcej

ISBN/ISSN:

978-83-235-6138-5

DOI:

https://doi.org/10.7172/978-83-235-6138-5.swwz.15

Wydawnictwo:

Uniwersytet Warszawski

Rok wydania:

2023

Liczba stron:

305

XML:ISBN/ISSN:

ONIX MARC21

Wprowadzenie 7 Bibliografia17
Rozdział I. System finansowy w aspekcie procesów globalizacyjnych 21 1.1. Funkcje i istota systemu finansowego w świetle narastania procesów globalizacji i dynamiki powiązań22
1.2. System finansowy a wzrost gospodarczy29
1.3. Pojęcie globalizacji w kontekście przemian rynku kapitałowego41
1.4. Wpływ globalizacji na zmiany zachodzące na rynkach kapitałowych46
1.5. Globalizacja a rynki wschodzące48
1.6. Ekonomiczne teorie globalizacji55
1.7. Podsumowanie62
Bibliografia63
Rozdział II. Problemy powodujące narastanie niestabilności na rynkach finansowych 79 2.1. Globalizacja w aspekcie kryzysów finansowych80
2.1.1. Kryzysy przełomu XX i XXI wieku81
2.1.2. Kryzys rynku pożyczek hipotecznych wysokiego ryzyka w Stanach Zjednoczonych w latach 2007–200983
2.1.3. Kryzys strefy euro86
2.1.4. Kryzys COVID-1989
2.2. Liberalizacja przepływów kapitałowych i jej konsekwencje94
2.3. Integracja rynków finansowych99
2.4. Współczesne tendencje na rynkach kapitałowych104
2.5. Podsumowanie107
Bibliografia110
zmienności123
3.2. Efektywność rynku w kontekście racjonalnych zachowań inwestorów125
3.2.1. Hipotezy w teorii efektywnych rynków kapitałowych128
3.2.2. Teoria racjonalnych oczekiwań131
3.3. Teoria ryzyka systemowego134
3.3.1. Klasyfikacja ryzyka134
3.3.2. Definicja ryzyka systemowego140
3.3.3. Istota ryzyka systemowego142
3.3.4. Kanały przenoszenia się kryzysu na rynkach finansowych144
3.4. Problem dywersyfikacji w warunkach rosnącej współzależności rynków finansowych148
3.5. Definicja i charakterystyka zmienności154
3.6. Efekt zarażania jako czynnik przenoszenia się zmienności pomiędzy rynkami158
3.7. Podsumowanie161
Bibliografia163
Rozdział IV. Rozwój metod pomiaru siły powiązań na rynkach finansowych 178 4.1. Model wektorowej autoregresji178
4.2. Modele GARCH181
4.2.1. Jednowymiarowy model GARCH182
4.2.2. Wielowymiarowy model GARCH184
4.3. Przełącznikowe modele Markowa193
4.4. Modele zmienności stochastycznej196
4.5. Dekompozycja wariancji błędu prognozy198
4.6. Indeks transmisji zmienności Diebolda-Yilmaza199
4.7. Metoda Barunika i Křehlíka – analiza częstotliwościowa201
4.8. Podsumowanie203
Bibliografia206
Rozdział V. Dynamika powiązań polskiego rynku akcji z rynkami akcji krajów rozwiniętych i wschodzących w regionie Europy Środkowo-Wschodniej oraz globalnie – wyniki badania empirycznego217
5.1. Charakterystyka danych218
5.2. Wyniki badania222
dla całej próby badawczej222
5.2.2. Dynamika indeksu transmisji zmienności – podejście ruchomego okna obserwacji237
5.2.3. Indeksy transmisji zmienności netto w podokresach250
5.2.4. Ocena odporności zastosowanej procedury – wrażliwość wyników na zmianę parametrów w modelu262
5.2.5. Globalny indeks transmisji zmienności dla rynków akcji264
5.3. Podsumowanie275
Bibliografia276
Zakończenie i wnioski 280 Bibliografia284
Spis tabel285
Spis rysunków286
Aneks289