Inżynieria finansowa na rynkach zupełnych i niezupełnych

Leszek S. Zaremba

Uzyskaj dostęp

Zakup książkę

ISBN/ISSN:

978-83-01-21406-7

DOI:

Wydawnictwo:

Wydawnictwo Naukowe PWN

Rok wydania:

2020

Liczba stron:

161

XML:ISBN/ISSN:

ONIX MARC21

Bibliografia:

Zaremba, Leszek S.. Inżynieria finansowa na rynkach zupełnych i niezupełnych. Red. . : Wydawnictwo Naukowe PWN, 2020, 161 s. ISBN 978-83-01-21406-7

Bibliografia refWorks:

RT Book, Whole

SR Electronic(1)

A1 Zaremba, L.S.

T1 Inżynieria finansowa na rynkach zupełnych i niezupełnych

PB Wydawnictwo Naukowe PWN

YR 2020

SN 978-83-01-21406-7

Bibliografia BibTex:

@Book{ 229714, author = "Zaremba, Leszek S.", editor = "", title = "Inżynieria finansowa na rynkach zupełnych i niezupełnych", publisher = "Wydawnictwo Naukowe PWN", year = "2020", address = "", isbn = "978-83-01-21406-7" }

Bibliografia endNote:

TY - BOOK

AU - Zaremba, Leszek S.

ED -

TI - Inżynieria finansowa na rynkach zupełnych i niezupełnych

PB - Wydawnictwo Naukowe PWN

CY -

PY - 2020

SN - 978-83-01-21406-7

ER -

Netografia (standard APA):

Zaremba, Leszek S.. Inżynieria finansowa na rynkach zupełnych i niezupełnych [baza danych online] : Wydawnictwo Naukowe PWN, 2020 [dostęp: 16 05 2024]. Dostęp w Ibuk Libra: https://libra.ibuk.pl/reader/inzynieria-finansowa-na-rynkach-zupelnych-i-niezupelnych-leszek-s-zaremba-229714.

inżynieria finansowa, rynki zupełne, rynki niezupełne, spadki na giełdzie, fundusze hedgingowe, fundusze absolutnej stopy zwrotu

„Inżyniera finansowa na rynkach zupełnych i niezupełnych” to książka, która ma na celu przygotowanie studentów z obszaru inżynierii finansowej do pracy w towarzystwach funduszy inwestycyjnych, spółkach giełdowych, bankach, giełdzie tow...

Więcej

ISBN/ISSN:

978-83-01-21406-7

DOI:

Wydawnictwo:

Wydawnictwo Naukowe PWN

Rok wydania:

2020

Liczba stron:

161

XML:ISBN/ISSN:

ONIX MARC21

Przedmowa8
Dlaczego książka o inżynierii finansowej?10
Wstęp10
Opis omawianych zagadnień12
1. Hedging na zupełnym rynku finansowym 18
1.1. Prezentacja podstawowych pojęć finansowych przez wektory i macierze20
1.1.1. Papiery wartościowe jako wektory oraz macierz jako reprezentacja rynku finansowego24
1.1.2. Zadania26
1.2. Liniowa niezależność wektorów27
1.2.1. Zadania29
1.3. Pojęcie rzędu macierzy31
1.4. Portfel replikujący/Hedging doskonały na rynku zupełnym33
1.4.1. Zadania43
1.5. Eliminacja Gaussa–Jordana jako sposób na obliczenie rzędu macierzy48
1.5.1. Zadania52
1.6. Wyznacznik, jego własności i zastosowania55
1.6.1. Zadania59
2. Rynki niezupełne 62
2.1. Rynek niezupełny i pojęcie bazy64
2.1.1. Zadania68
2.2. Hedging na rynku niezupełnym70
2.2.1. Zadania78
3. Arbitraż 84
3.1. Popularnonaukowe wersje arbitrażu (okazji cenowej) według Wikipedii i Investopedii86
3.2. Arbitraż typu A i B87
3.2.1. Zadania92
3.3. Niearbitrażowa wycena instrumentów finansowych94
3.3.1. Zadania do samodzielnego rozwiązania106
4. Bardziej zaawansowane zagadnienia 110
4.1. Prawdopodobieństwa neutralne względem ryzyka112
4.1.1. Zadania115
4.2. Wycena opcji kupna na indeks giełdowy117
4.2.1. Zadania121
4.3. Alternatywny wzór na najlepszy aproksymacyjny hedging bez potrzeby odwracania macierzy123
5. Jak zarabiać na spadkach kursów akcji spółek giełdowych? 130
5.1. Zastosowanie inżynierii finansowej do KGHM bez wzoru Blacka–Scholesa132
5.1.1. Wypłata przy zakupie najdokładniejszej repliki może być jeszcze większa136
5.2. Wycena portfeli replikujących przy wykorzystaniu wzoru Blacka–Scholesa137
5.2.1. Replikowanie instrumentu f2139
5.2.2. Wzór Blacka–Scholesa dla opcji, gdy zmienność = 33%140
5.2.3. Wyznaczenie ceny portfela replikującego instrument f2, gdy zmienność = 33%142
5.2.4. Wzór Blacka-Scholesa dla opcji, gdy zmienność = 20%143
5.2.5. Wycena portfela replikującego xˆ2, gdy zmienność = 20%144
6. Replika instrumentu finansowego bez krótkiej sprzedaży przy innym modelu rynku finansowego. Arbitraż typu B na polskim rynku finansowym146
6.1. Koszt portfela x, gdy zmienność cen akcji KGHM wynosi = 33%150
6.2. Koszt portfela x, gdy zmienność cen akcji KGHM wynosi = 20%152
6.3. Arbitraż typu B na polskim rynku – ceny opcji bliskie wartościom teoretycznym153
6.3.1. Zadania155
6.4. Zakończenie157
Bibliografia160