Treść książki
Przejdź do opcji czytnikaPrzejdź do nawigacjiPrzejdź do informacjiPrzejdź do stopki
DziałI.Przepisyogólne
Art.11
2)udzielaniekredytówlubpożyczekinwestorowi,umożliwiającmuzawieranietransak-
cjiobejmującychjedeninstrumentfinansowylubwiększąichliczbę,jeżeliprzedsię-
biorstwoudzielającekredytulubpożyczkijestzaangażowanewtransakcję;
3)doradztwodlaprzedsiębiorstwodnoszącesiędostrukturykapitałowej,strategiiiod-
nośnychkwestii,jakrównieżdoradztwoiusługidotyczącełączeniasięoraznabywa-
niaprzedsiębiorstw;
4)usługidewizowe,wprzypadku,gdysązwiązanezeświadczeniemusługinwestycyjnych;
5)badaniainwestycyjneianalizafinansowalubinneformyogólnychzleceńodnoszą-
cychsiędotransakcjinainstrumentachfinansowych;
6)usługizwiązanezubezpieczaniem;
7)usługiidziałalnośćinwestycyjna,atakżeusługidodatkowezrodzajuobjętegonapod-
stawiesekcjiAlubBzałącznikaI,dotyczącegwarantowaniapochodnychobjętych
napodstawiesekcjiC-5,6,7i10-jeżelisąonezwiązanezeświadczeniemusług
inwestycyjnychlubdodatkowych.
Dlaomawianegowyłączeniaznaczeniemająteusługifinansowe,któredotycząpapierów
wartościowychlubinnychinstrumentówfinansowych.Powszechnadefinicjapapierów
wartościowychzostałazawartawart.9216k.c.,którystanowi,żeprzyzobowiązaniuwyni-
kającymzwystawionegopapieruwartościowegodłużnikjestobowiązanydoświadczenia
zazwrotemdokumentualboudostępnieniemgodłużnikowiwcelupozbawieniadoku-
mentujegomocyprawnejwsposóbzwyczajowoprzyjęty.Szczególnadefinicjapapierów
wartościowychznajdujesięwart.3pkt1u.o.i.f.Zgodniezniąpapieramiwartościowymi
są:akcje,prawapoboruwrozumieniuprzepisówKodeksuspółekhandlowych,prawado
akcji,warrantysubskrypcyjne,kwitydepozytowe,obligacje,listyzastawne,certyfikatyin-
westycyjneiinnezbywalnepapierywartościowe,wtyminkorporująceprawamajątkowe
odpowiadająceprawomwynikającymzakcjilubzzaciągnięciadługu,wyemitowanena
podstawiewłaściwychprzepisówprawapolskiegolubobcego,orazinnezbywalneprawa
majątkowe,którepowstająwwynikuemisji,inkorporująceuprawnieniedonabycialub
objęciapapierówwartościowychokreślonychpowyżej,lubwykonywanepoprzezdokona-
nierozliczeniapieniężnego(prawapochodne).
Natomiastdoinstrumentówfinansowychustawaoobrocieinstrumentamifinansowymi,
opróczpapierówwartościowych,zalicza:
1)tytułyuczestnictwawinstytucjachwspólnegoinwestowania;
2)instrumentyrynkupieniężnego;
3)opcje,kontraktyterminowe,swapy,umowyforwardnastopęprocentową,innein-
strumentypochodne,którychinstrumentembazowymjestpapierwartościowy,wa-
luta,stopaprocentowa,wskaźnikrentownościlubinnyinstrumentpochodny,indeks
finansowylubwskaźnikfinansowy,któresąwykonywaneprzezdostawęlubrozlicze-
niepieniężne;
4)opcje,kontraktyterminowe,swapy,umowyforwardnastopęprocentowąorazin-
neinstrumentypochodne,którychinstrumentembazowymjesttowariktóresą
MałgorzataStachowiak
127